Ketidakpastian perdagangan e-mini s & p futures

Saya suka memperdagangkan S&P 500 E-mini Futures karena ini adalah cara yang lebih beragam untuk memperdagangkan saham. Saya tidak perlu fokus pada apa yang terjadi dengan satu perusahaan tertentu. Hanya pengetahuan umum tentang ke mana arah pasar, secara keseluruhan, berguna.

Juga, perdagangan berjangka diperlakukan lebih baik dari segi pajak karena IRS memungkinkan 60% keuntungan dikenakan pajak sebagai keuntungan jangka panjang bahkan jika Anda menahannya hanya selama satu menit! Ini juga membutuhkan lebih sedikit sumber daya untuk membeli kontrak berjangka daripada memiliki nilai setara dalam saham.

Logika ketidakpastian yang akan saya bahas berlaku untuk semua strategi perdagangan. Jadi, jika Anda lebih suka saham atau portofolio individual dengan ETF, artikel ini juga akan membantu Anda.

Saya suka menggunakan grafik candlestick seperti ini hanya untuk mendapatkan gambaran kemana arah pasar.

Penulis - Tangkapan Layar

Pengendalian Risiko Sangat Penting

Ada hal penting untuk dipahami: S&P 500 E-mini Futures memiliki leverage yang tinggi. Satu kontrak setara dengan 500 saham indeks S&P (Simbol: SPY). Jadi, Anda perlu tahu cara mengontrol risiko Anda. Anda tidak bisa membiarkan emosi membimbing Anda. Dan Anda tidak bisa serakah, karena itu akan membuat Anda mengacaukan perdagangan Anda.

Ketika saya mulai berdagang S&P Futures, saya selalu melindungi diri saya dengan perintah stop-loss pada setiap perdagangan. Saya memutuskan untuk membatasi kerugian saya menjadi $ 200 dan membiarkan pemenang saya berlari sedikit lebih jauh, tetapi mengambil keuntungan dengan cepat sebelum berbalik lagi.

Mengambil keuntungan kecil dari gerakan kecil disebut scalping. Scalping bisa dilakukan di salah satu arah, atas atau bawah. Ambil untung saja dari pergerakan tersebut, selama Anda memilih arah yang benar. Tapi di sinilah ketidakpastian menjadi masalah.

Bagaimana Saya Memulai Perdagangan S&P Futures

Ketika saya mulai, saya pikir ini akan menjadi hal yang cukup pasti. Saya beralasan bahwa setiap perdagangan memiliki peluang 50/50 untuk menguntungkan saya. Begitulah halnya dengan membeli saham. Kemungkinannya cukup seimbang.

Jadi jika saya memaksa setengah dari perdagangan saya dibatasi untuk kehilangan $ 200 sementara pada saat yang sama membiarkan setengah dari perdagangan saya menghasilkan lebih dari $ 200, saya pikir saya akan berada di sisi positif sebagian besar waktu.

Itu tidak berhasil. Saya dihentikan separuh waktu.

Dan separuh waktu lainnya, perdagangan yang naik tinggi, selalu kembali ke titik di mana saya baru saja mendapat keuntungan $ 200.

Tidak ingin mengembalikan semuanya, saya memiliki aturan lain, ketika perdagangan yang baik tampaknya mulai turun kembali, keluarlah selagi saya masih mendapatkan keuntungan.

Nah, dengan semua itu, Anda dapat melihat bahwa rata-rata saya memperoleh $ 200 separuh waktu dan kehilangan separuh waktu $ 200.

Karena disiplin dan manajemen risiko saya yang ketat, saya tidak pernah kehilangan uang dengan perdagangan berjangka. Tapi saya juga tidak menghasilkan uang.

Beberapa pedagang berjangka melakukan banyak hal yang salah ketika mereka mulai, sehingga mereka kehilangan semua uang mereka. Mereka berdagang terlalu besar, mereka berdagang berdasarkan keserakahan, mereka membiarkan emosi menghalangi, atau mereka tidak menggunakan penghentian pelindung. Sangat penting untuk memahami hal-hal ini.

Analisis Perdagangan

Bagi saya, saya menyimpan catatan rinci dari semua perdagangan saya. Setelah beberapa saat, saya memiliki cukup data untuk memiliki sesuatu yang cukup untuk dianalisis.

Melihat semua perdagangan saya yang merugi, saya menemukan bahwa saya selalu benar. Setiap perdagangan yang saya hentikan dengan kerugian $ 200 kemudian berbalik dan akan menjadi keuntungan $ 200 — sebagian besar dalam hari yang sama, dan beberapa pada hari berikutnya. Tapi tidak ada yang lebih dari 24 jam untuk berbalik.

Pegang kudamu! Sebelum Anda berlari dan mencobanya sendiri, saya perlu memberi tahu Anda bagaimana prosesnya dari posisi kalah menjadi pemenang, dan risikonya. Tidak ada hal pasti dalam perdagangan. Jika ada, semua orang akan menjadi miliarder.

Prosesnya melibatkan ayunan setan. Tanpa perlindungan berhenti untuk membatasi risiko, saya menemukan perdagangan yang merugi akan sangat mengarah ke arah yang salah sebelum berbalik. Tidak jarang duduk di atas kertas kehilangan satu atau dua ribu dolar, sebelum berbalik dan berakhir dengan keuntungan $ 200.

Saat saya menguji teori ini, saya selalu menempatkan order penutupan untuk mengambil $ 200 karena saya tidak ingin serakah. Keserakahan adalah sesuatu yang saya pelajari untuk dihindari untuk perdagangan yang sukses.

Perdagangan Roller Coaster

Jadi apa yang telah saya pelajari? Saya selalu benar. Yang harus saya lakukan adalah menunggu dan bersabar. Tapi di antaranya, ini adalah roller coaster — yang harus kami tanggung agar ini berhasil, saya membayangkan. Jika seseorang tidak memiliki modal perdagangan untuk menjamin risiko seperti itu, itu tidak layak.

Saya masih memiliki batasan risiko yang saya terapkan pada perdagangan saya, tetapi saya menetapkannya untuk memberikan ruang gerak yang cukup bagi setiap perdagangan untuk melalui perjalanan roller coaster itu.

Berdasarkan analisis saya, sepertinya saya tidak akan rugi selama saya bersedia mengalami kerugian yang signifikan tanpa panik dan menarik steker sementara perdagangan mengalami perputarannya.

Apakah ini praktis? Apakah akan berhasil setiap saat? Apakah benar saya selalu benar selama saya menunggu? Ada alasan mengapa ini tampaknya berhasil, tetapi sangat tidak pasti apakah itu akan konsisten. Baca terus untuk mengetahui alasannya.

Roller coaster S&P dalam satu hari. Berakhir di mana itu dimulai, tetapi uang dihasilkan dengan berdagang di antaranya.

Penulis - Tangkapan Layar

Alasan Mengapa Tampaknya Berhasil

Untuk mengetahui apakah saya menemukan metode perdagangan yang masuk akal, pertama-tama saya harus menjelaskan mengapa tampaknya saya selalu benar.

Saya berdagang dalam pergerakan pasar kecil, mengambil kerugian dan untung pada hari yang sama, biasanya dalam waktu kurang dari satu jam, dari fluktuasi kecil di pasar di kedua arah.

Dalam jangka waktu sekecil itu, pasar memiliki perputaran kecil yang konstan. Itu tidak pernah bergerak secara konsisten ke satu arah. Bahkan ketika ada tren yang dapat dilihat, itu masih berfluktuasi dalam tren itu.

Jadi ketika berdagang dalam kisaran yang ketat, bahkan ketika saya salah arah, telah berhasil dengan sangat sukses bahwa putaran itu akan membawa perdagangan kepada saya untuk menang, selama saya sabar, berdagang kecil, dan mengambil sedikit keuntungan daripada pergi untuk menjalankan rumah.

Saya dapat melihat bahwa logika ini mungkin tidak bertahan saat melakukan perdagangan jangka panjang untuk keuntungan yang lebih besar. Beberapa pedagang yang sangat sukses melakukan perdagangan yang berjalan selama berbulan-bulan atau bertahun-tahun pada suatu waktu. Itu permainan bola yang berbeda. Mereka harus benar untuk alasan yang benar.

Perdagangan untuk keuntungan kecil yang diambil dari perputaran pasar menit demi menit memungkinkan seseorang menjadi benar untuk alasan yang salah. Tapi apakah ini mungkin?

Ketidakpastian Perdagangan

Apakah ini hal yang baik? Apakah saya benar-benar mempelajari sesuatu yang bermanfaat, sesuatu yang dapat saya gunakan selama sisa hidup saya untuk menghasilkan uang?

Maaf mengecewakanmu, tapi aku tidak menyuruhmu melakukan ini. Saya mempelajari logika dan statistik di masa kuliah saya, dan saya menyadari bahwa apa yang saya pikir telah saya pelajari dari pengalaman perdagangan saya hanyalah puncak gunung es. Saya tahu bahwa ada bagian terbesar dari teka-teki yang tersembunyi dari pandangan.

Bagaimana saya tahu ini? Terutama karena, seperti yang saya sebutkan sebelumnya, jika sesuatu yang pasti benar-benar ada, semua orang akan menjadi miliarder.

Jadi apa yang saya lewatkan dengan alasan saya? Satu kata: ketidakpastian!

Logika saya mungkin benar. Namun secara statistik, masih hanya 50/50. Jika saya menaruh kepercayaan penuh pada ide saya dan membiarkan pergerakan signifikan ke arah yang salah — berpikir bahwa pasar selalu berbalik — akan tiba saatnya aturan ini dilanggar dan pasar terus bergerak melawan saya. Itu tidak hanya bisa terjadi, tapi itu akan terjadi.

Penurunan tajam S&P selama tiga jam.

Penulis - Tangkapan Layar

Bahkan Penyihir Pasar Mengalami Kerugian Besar

Banyak pedagang sangat sukses dengan perdagangan berjangka. Dan ketika Anda membaca tentang cerita mereka, setiap dari mereka mengalami kerugian besar pada satu waktu atau lainnya.

Trik dengan sukses adalah membatasi kerugian itu dan menjaganya tetap kecil, dengan alasan berdasarkan jumlah modal perdagangan yang tersedia.

Saya belajar ini, dan lebih banyak lagi, dari buku yang saya rekomendasikan oleh Jack D. Schwager. Dia mewawancarai banyak trader sukses terkenal. Anda dapat menemukan bukunya di Amazon: The Little Book of Market Wizards: Lessons from the Greatest Traders .

Jack Schwager berbagi pelajaran penting yang dia pelajari dengan mewawancarai beberapa trader Futures terbaik. Menurut saya ini adalah presentasi yang tulus tanpa hype kesuksesan yang tidak realistis yang diklaim oleh beberapa buku lain.

Hindari Flash-Crash

Seperti perdagangan lainnya, gunakan stop order pelindung, dan jadikan sebagai GTC.

Saya selalu memilih kerugian maksimum yang bersedia saya pertaruhkan, dan saya menghentikan harga itu. Sebaiknya jangan membuatnya terlalu dekat, atau Anda akan dihentikan sebelum waktunya. Saya menggunakan stop terutama untuk menghindari flash-crash.

Anda bahkan dapat menggunakan trailing stop , sehingga pertumbuhan laba Anda terkunci saat harga naik.

Beberapa broker tidak mendukung stop order di futures. Jika Anda tidak memiliki fitur ini, saya sarankan Anda mencari broker lain.

Apa yang kamu pelajari?

Apa pun yang Anda lakukan, apa pun yang Anda yakini berhasil saat ini, selalu simpan gagasan di benak Anda bahwa Anda melewatkan sesuatu dalam penalaran Anda yang dapat berubah kapan saja.

Ingatlah bahwa begitu kita merasa menemukan sesuatu yang bekerja dengan perdagangan, atau bahkan investasi jangka panjang, itu bisa berubah dalam sekejap. Permainan bisa berubah bahkan sebelum kita menyadarinya.

© 2014 Glenn Stok