Haruskah Anda menginvestasikan tabungan pensiun Anda sendiri atau haruskah Anda menyewa penasihat investasi?

Memutuskan Bagaimana Mengelola Uang Anda Bisa Menjadi Keputusan yang Menyiksa

Saya mulai berinvestasi ketika saya berusia 16 tahun. Ayah saya adalah seorang eksekutif di sebuah perusahaan farmasi terkemuka. Sesekali dia akan menunjukkan kepada saya simbol saham perusahaannya di koran. Saya selalu terpesona dengan angka dan statistik, jadi melihat semua itu dan rasio dan angka di halaman harian Wall Street Journal memulai ketertarikan saya pada pasar saham. Ini juga tahun 1980-an ketika Amerika sedang naik daun di bawah kepresidenan Ronald Reagan dan film-film seperti Wall Street dan acara-acara seperti LA Law membuatnya keren menjadi seorang maestro bisnis yang haus uang.

Saya membeli saham pertama saya pada tahun 1994 dan telah aktif di pasar saham sejak saat itu. Pada tahun 2018, setelah lebih dari 20 tahun melakukan semua penelitian, perdagangan, analisis, dan perdagangan sendiri, saya memutuskan untuk memindahkan uang saya ke perusahaan penasihat keuangan. Keputusan ini sangat membebani saya secara emosional. Di satu sisi, saya menempatkan uang saya pada perusahaan terkemuka dengan sumber daya yang sangat besar yang dapat memberi saya akses ke informasi yang berwawasan. Di sisi lain, saya merasa bahwa memberikan uang saya kepada pihak ketiga adalah pengakuan bahwa aktivitas yang sangat saya banggakan selama separuh hidup saya sekarang berada di luar jangkauan saya. Saya memutuskan untuk menulis artikel ini untuk membantu semua orang di luar sana yang mungkin berjuang untuk memutuskan dengan tepat bagaimana mengelola dana pensiun mereka.

Tiga Hal untuk Dibandingkan Saat Memutuskan Antara Investasi Independen dan Perusahaan Penasihat Keuangan

Saya mendefinisikan investasi mandiri sebagai investasi tanpa bantuan seorang profesional keuangan. Investor independen melakukan penelitian sendiri, membuat keputusan sendiri, dan melakukan perdagangan sendiri. Di bawah ini saya membahas tiga faktor yang perlu dipertimbangkan ketika memutuskan bagaimana mengelola uang Anda.

1. Biaya

Untuk investor independen, biaya tidak pernah lebih rendah. Selama beberapa tahun terakhir, perusahaan pialang telah terlibat dalam perang harga dalam upaya untuk menarik pelanggan yang sadar biaya. Investor sekarang dapat melakukan perdagangan saham hanya dengan $ 5. Banyak perusahaan bahkan menawarkan ratusan perdagangan gratis hanya untuk membuka akun.

Selain itu, biaya untuk reksa dana dan dana yang diperdagangkan di bursa sangat rendah. Fidelity Investments baru-baru ini menjadi perusahaan pertama yang menawarkan reksa dana tanpa biaya. Artinya, Anda dapat membeli saham dalam dana kelolaan secara gratis. Ada banyak produk investasi lain yang membebankan rasio biaya yang sangat rendah. Misalnya, ETF Pasar Luas AS Schwab membebankan rasio biaya 0,03%. Itu berarti Anda membayar 3 sen untuk setiap $ 10.000 yang telah Anda investasikan. Jika Anda adalah investor yang sangat cerdas dan cerdas, Anda dapat menghasilkan banyak uang tanpa harus mengeluarkan banyak uang.

Ketika Anda berinvestasi dengan firma penasihat keuangan, Anda akan membayar biaya yang jauh lebih tinggi daripada jika Anda berinvestasi sendiri. Perusahaan penasihat investasi saya mengenakan biaya $ 50 per perdagangan saham. Untuk reksa dana, biaya antara 1 dan 3% untuk setiap pembelian. Tidak ada biaya untuk menjual reksa dana. Tidak ada keraguan bahwa saya akan membayar lebih banyak biaya dengan penasihat keuangan.

Meskipun saya mungkin membayar lebih banyak untuk pengeluaran kepada penasihat, saya menerima beberapa manfaat sebagai imbalan. Saya mendapatkan akses ke kelas reksa dana saham institusional berperingkat tinggi. Kelas berbagi institusi jauh lebih murah daripada kelas berbagi lainnya sehingga lebih murah dari waktu ke waktu. Mereka biasanya memiliki jumlah investasi minimum yang sangat tinggi ($ 1 juta atau lebih) tetapi persyaratan itu diabaikan karena saya berinvestasi melalui sebuah perusahaan. Saya juga memiliki akses ke laporan analis terperinci dari firma penasihat dan perusahaan lain seperti Morningstar. Saya juga memiliki kemampuan untuk berkonsultasi dengan seorang penasihat bila diperlukan.

Jika biaya adalah faktor terpenting bagi Anda, daripada yang Anda inginkan dengan investasi individu. Jika Anda bersedia menukar biaya dengan keuntungan lain, maka firma penasihat mungkin cocok.

2. Pengetahuan

Saat ini investor individu memiliki lebih banyak akses ke informasi setiap saat dalam sejarah. Saya ingat saya harus pergi ke perpustakaan umum setempat saya untuk mendapatkan akses ke Survei Investasi Garis Nilai. Sekarang semua itu dan lebih banyak lagi tersedia secara instan di internet. Situs-situs seperti Morningstar, CNBC, dan Bloomberg menawarkan semua data keuangan perusahaan. Dengan sedikit biaya, investor dapat memperoleh akses ke berbagai buletin dan laporan analis. Namun, terserah investor individu untuk melakukan penelitian mereka sendiri untuk menemukan peluang yang tepat dan menentukan kapan harus membeli, menjual, dan menahan.

Perusahaan penasihat investasi saya menawarkan beberapa laporan analis terperinci dari investor mereka dan perusahaan pihak ketiga lainnya tanpa biaya. Saya dapat membuka situs mereka kapan saja dan mengakses laporan ini. Saya juga dapat menelepon penasihat saya kapan saja untuk menanyakan pertanyaan spesifik kepada penasihat saya. Perbedaan utama antara pendekatan independen dan pendekatan individu adalah bahwa firma penasihat investasi saya menganalisis informasi dan memberikan ide-ide individual kepada saya.

Jika Anda yakin dapat membaca dengan teliti informasi dan membuat keputusan investasi yang terinformasi, maka pendekatan individu adalah cara yang baik. Jika Anda suka berkonsultasi dengan orang-orang dan tidak punya waktu atau kemampuan untuk menganalisis investasi daripada perusahaan profesional mungkin lebih baik.

3. Toleransi Risiko

Ketika Anda adalah investor individu atau berinvestasi melalui firma penasihat, semua risiko ditanggung oleh Anda. Tidak peduli siapa yang mengelola uang Anda, itu tetap uang Anda. Ketika memutuskan bagaimana berinvestasi, Anda perlu mengelola bagaimana Anda bereaksi ketika pasar bergerak ke selatan.

Jika Anda berinvestasi pada tahun 2008 ketika pasar mengalami kehancuran besar, Anda mungkin melihat portofolio Anda menurun secara signifikan. S&P 500 turun 50% di tahun 2008 saja. Siapa pun yang melihat tabungan pensiunnya menurun seperti itu mungkin akan tergoda untuk menyerah dan keluar dari pasar saham sepenuhnya. Jika Anda pernah bekerja di firma penasihat pada tahun 2008, Anda akan memiliki orang kepercayaan tepercaya yang dapat Anda ajak berkonsultasi untuk membantu Anda melewati masa-masa sulit dan tidak pasti itu.

Toleransi terhadap risiko tergantung pada individu. Jika Anda dapat mentolerir kerugian pada portofolio Anda tanpa panik daripada pendekatan individu mungkin berhasil. Jika Anda ingin orang kepercayaan tepercaya membantu membimbing Anda daripada firma profesional akan lebih baik.

Ringkasan Perbandingan Investasi Perorangan Dibandingkan Menggunakan Penasihat Keuangan

Jenis Investasi	Biaya	Pengetahuan	Toleransi resiko
Individu	Jauh lebih murah tetapi pilihan investasi mungkin terbatas	Dapat mengakses banyak informasi baik secara gratis atau dengan sedikit biaya	Lahir secara mandiri oleh investor individu. Individu perlu mengandalkan keyakinan dan strategi pribadi mereka selama pasar yang sulit
Penasihat keuangan	Lebih mahal tetapi akan memiliki akses ke produk investasi yang lebih berkualitas	Memiliki akses ke laporan analisis terperinci serta penasihat profesional yang dapat memberikan panduan atau bertindak sebagai papan suara untuk ide	Memiliki profesional investasi berpengalaman untuk memberikan nasihat selama pasar turun dan ketika mempertimbangkan investasi berisiko.