Jangan biarkan inflasi merampas kekayaan Anda: pelajari aset mana yang dapat melindungi Anda

Sebagian besar dari kita pernah mendengar tentang inflasi. Itu angka yang muncul di berita setiap bulan atau lebih. Kami telah mendengar bahwa inflasi dalam perekonomian mirip dengan garam dalam makanan kami: terlalu banyak tidak baik bagi kami, tetapi Anda juga dapat memiliki terlalu sedikit.

Tapi bagaimana pengaruhnya terhadap investasi kita? Jelaslah, jika inflasi dapat memengaruhi perekonomian, hal itu akan memengaruhi kinerja investasi Anda — seperti badai atau krisis minyak.

Tetapi inflasi juga dapat sangat merugikan investasi Anda secara langsung. Dan itu bisa merugikan beberapa jenis investasi lebih dari yang lain.

Artikel ini akan menjelaskan bagaimana inflasi dapat memengaruhi investasi Anda dan apa, jika ada, yang dapat Anda lakukan.

Phillipe Put (melalui Flickr)

Bagaimana Inflasi Mempengaruhi Aset Investasi

Inflasi berarti bahwa seiring berjalannya waktu, nilai uang semakin berkurang. Kami mengatakan bahwa nilainya telah menurun "secara riil" karena jumlah uang yang sama akan membeli lebih sedikit barang nyata. Jelas sekali, harga berbagai barang berubah dengan cara yang berbeda dari waktu ke waktu. Misalnya, ponsel pintar mungkin menjadi lebih murah tetapi fillet salmon harganya dua kali lipat.

Seringkali ketika kita berbicara tentang inflasi, yang kita maksudkan adalah inflasi di seluruh perekonomian. Di kebanyakan negara, statistik inflasi dibuat setiap bulan untuk mengukur inflasi dalam perekonomian tersebut.

Namun, ingatlah bahwa masing-masing dari kita memiliki "tingkat inflasi pribadi", yang merupakan kenaikan harga barang-barang yang sebenarnya kita beli. Ini kemungkinan akan sedikit berbeda dengan tingkat inflasi untuk perekonomian secara keseluruhan.

Jadi, meskipun aset Anda dilindungi dari inflasi dalam perekonomian umum, itu tetap tidak menjamin bahwa itu akan melindungi terhadap tingkat inflasi pribadi Anda. Tapi jangan khawatir. Meskipun tidak ada cara yang secara bijaksana dapat Anda lindungi dari tingkat inflasi pribadi Anda, kami dapat melindungi dari "tingkat narional", setidaknya sampai batas tertentu.

Aset investasi pada akhirnya akan dibayarkan secara tunai di masa depan. Sekarang jika uang tunai itu bernilai kurang dari yang Anda harapkan dalam "istilah sebenarnya," yaitu setelah inflasi mempengaruhi, maka Anda tidak mendapatkan pengembalian riil yang Anda tawar-menawar. Tidak ada gunanya memiliki lebih banyak uang di dompet Anda jika uang kertas itu membuat Anda lebih sedikit membeli makanan di supermarket.

Tetapi beberapa aset naik nilainya lebih atau kurang sejalan dengan inflasi dan beberapa tidak. Jelas mereka yang membantu melindungi daya beli sebenarnya dari investasi Anda jauh lebih baik daripada yang tidak.

SeniorLiving.Org (digunakan dengan izin)

Saham dan Inflasi

Ingatlah bahwa memiliki saham berarti memiliki bagian dari bisnis atau bisnis dan mendapatkan bagian dari keuntungan mereka. Jika keuntungan itu tidak berharga karena inflasi, itu jelas merugikan keuntungan Anda.

Namun dalam jangka panjang, kami memperkirakan ekonomi akan tumbuh lebih cepat daripada tingkat inflasi. Jika perusahaan tempat Anda memiliki saham tumbuh setidaknya sebaik ekonomi secara keseluruhan, maka Anda akan berharap bahwa, sekali lagi dalam jangka panjang, dividen yang dibayarkan dan / atau nilai saham Anda akan naik lebih dari sekadar inflasi.

Oleh karena itu, jika Anda mampu untuk melihat dalam jangka waktu yang lama (misalnya lebih dari 10 tahun), berinvestasi dalam saham dapat memberi Anda perlindungan terhadap inflasi.

Itu tidak sempurna: tidak dijamin, dan tidak cocok untuk Anda jika Anda mungkin perlu mendapatkan uang ini kembali dengan cepat untuk membayar tagihan Anda, tetapi ini lebih baik daripada beberapa alternatif.

Diversifikasi Investasi Anda Dapat Membantu

Tidak ada peluru ajaib dalam berinvestasi, tetapi investasi adalah beragam aset yang dapat membantu melindungi Anda dari risiko tunggal apa pun yang menghabisi Anda. Pastikan Anda memiliki beberapa aset dalam portofolio Anda yang menawarkan perlindungan terhadap inflasi, untuk berjaga-jaga.

Obligasi dan Inflasi

Ingatlah bahwa obligasi pada dasarnya hanyalah pinjaman kepada perusahaan atau pemerintah. Yang bisa Anda harapkan hanyalah uang Anda kembali bersama dengan tingkat bunga yang disepakati.

Untuk sebagian besar obligasi (dikenal sebagai obligasi konvensional), pembayaran bunga ditetapkan secara tunai. Itu berarti inflasi yang lebih tinggi dari perkiraan dapat menjadi bencana bagi nilai riil obligasi ini. Anda mendapatkan kembali uang tunai yang Anda harapkan, tetapi uang itu membeli jauh lebih sedikit. Obligasi konvensional tidak memberikan perlindungan terhadap inflasi.

Di sisi lain, beberapa obligasi memiliki pembayaran bunga yang dikaitkan dengan indeks, biasanya indeks inflasi. Ini disebut obligasi terkait indeks. Dan, dengan asumsi mereka terkait dengan indeks inflasi yang relevan, mereka memberikan perlindungan yang sangat baik terhadap inflasi: mungkin perlindungan terbaik terhadap inflasi yang dapat Anda temukan. Namun, mereka mungkin memiliki pengembalian yang diharapkan rendah, karena aset berisiko rendah cenderung datang dengan pengembalian rendah.

Properti dan Inflasi

Properti komersial berada di antara obligasi dan saham dalam hal pengaruh inflasi.

Seperti saham, kita mengharapkan nilai properti komersial dan sewa yang dibayarkan untuk mendapatkan keuntungan dari pertumbuhan ekonomi. Tetapi perjanjian sewa sering kali ditetapkan dalam jangka pendek atau bahkan menengah yang mungkin berarti Anda rugi jika inflasi mengikis nilai riil pembayaran sewa tersebut.

Kadang-kadang perjanjian sewa menyertakan indeksasi — sewa yang meningkat seiring inflasi — dalam hal ini properti sewaan akan menawarkan lebih banyak perlindungan terhadap inflasi, sama seperti obligasi terkait indeks.

Turis Abadi (via Turis)

Logam Mulia dan Inflasi

Logam mulia adalah aset tahan lama yang tidak dapat dengan mudah didevaluasi atau hilang. Dan karena perannya sebagai penyimpan nilai — khususnya emas — mereka sering kali menjadi aset populer pada saat inflasi tinggi. Dan semakin banyak orang membeli logam mulia saat inflasi tinggi, semakin tinggi harga mereka dan semakin baik perlindungan yang sebenarnya ditawarkannya terhadap inflasi. (Ini hampir bisa menjadi ramalan yang terwujud dengan sendirinya — jika cukup banyak orang yang mempercayainya, itu akan menjadi kenyataan.)

Namun, logam mulia itu sendiri tidak menghasilkan kekayaan apa pun seperti yang dilakukan bisnis (dan berinvestasi dalam obligasi, saham, atau properti komersial dapat memberi Anda bagian dari kekayaan yang dihasilkan itu). Selain itu, harganya sering tidak stabil dan tidak memberikan kecocokan yang tepat untuk inflasi.

Logam mulia mungkin terlalu tidak dapat diprediksi untuk dimasukkan dalam jumlah yang terlalu banyak. Namun, mereka dapat berguna sebagai "asuransi portofolio" yang melindungi Anda dari kehancuran total dalam sistem keuangan yang akan membuat sebagian besar investasi lain hampir tidak berharga.

Melindungi Dari Inflasi

Satu cara untuk melindungi investasi Anda dari inflasi adalah dengan memastikan Anda memiliki jumlah yang layak dalam aset yang memiliki bukti inflasi "alami" —seperti berinvestasi di pasar saham. Ini berhasil rata-rata dalam jangka panjang, tetapi tidak melindungi Anda dari setiap kemungkinan guncangan pasar.

Namun, ini bukanlah perlindungan yang sempurna. Dan Anda perlu menyadari biaya peluang: dengan memilih untuk tidak berinvestasi dalam aset yang memiliki risiko inflasi besar, Anda mungkin akan melepaskan beberapa hasil investasi yang diharapkan. Karena risiko yang berkurang biasanya disertai dengan pengembalian yang berkurang.

Alternatifnya, Anda dapat secara eksplisit melindungi portofolio Anda dari inflasi dengan mengambil kontrak "swap" yang akan memberi Anda uang jika inflasi tinggi (tetapi di mana Anda membayar uang kembali jika rendah). Ini akan menghilangkan sebagian atau seluruh risiko inflasi dari portofolio investasi Anda.

Melindungi portofolio Anda secara eksplisit dari inflasi memiliki keuntungan sehingga Anda kemudian dapat berinvestasi dalam beragam aset tanpa khawatir bagaimana inflasi dapat merusak nilainya.

Tetapi sekali lagi, seperti polis asuransi, ini akan membebani Anda. Dan karena jenis swap ini masih bukan produk yang sangat umum, kemungkinan besar akan mahal kecuali Anda ingin mengasuransikan dalam jumlah besar. Namun, ini harus berubah seiring dan ketika jenis produk ini menjadi lebih populer.

Kesimpulan

Berinvestasi selalu tidak pasti. Tidak ada yang dijamin. Tak seorang pun dari kita yang dapat melindungi diri kita sendiri sepenuhnya dari inflasi.

Selain itu jika ingin mendapatkan keuntungan dari investasi harus siap mengambil resiko.

Hal terbaik yang dapat Anda lakukan adalah diperingatkan sebelumnya terhadap potensi risiko — dan memahaminya. Dengan begitu Anda dapat memposisikan portofolio Anda sehingga Anda terlindungi sebagian dari inflasi tinggi. Hal yang penting adalah memahami risiko yang Anda ambil dengan uang Anda dan merasa senang bahwa Anda mendapatkan pengembalian sebagai kompensasi atas uang Anda. Memahami pengaruh inflasi pada aset investasi Anda akan membantu Anda mendapatkan kendali itu.